Meta Trader Expert adviseur cointe gratie in Forex pare Trading co-integrasie in forex pare handel is 'n waardevolle hulpmiddel. Vir my, co-integrasie is die grondslag vir 'n uitstekende mark-neutrale meganiese handel strategie wat toelaat dat my om voordeel te trek in 'n ekonomiese omgewing. Of 'n mark is in 'n uptrend, verslechtering neiging of bloot beweeg sywaarts, forex pare handel laat my toe om winste te oes die hele jaar deur. 'N forex pare handel strategie wat co-integrasie gebruik word geklassifiseer as 'n vorm van konvergensie handel op grond van statistiese arbitrage en terugkeer na beteken. Hierdie tipe strategie is vir die eerste gewild gemaak deur 'n kwantitatiewe handel span by Morgan Stanley in die 1980's met behulp van voorraad pare, hoewel ek en ander handelaars het gevind dat dit werk ook baie goed vir forex pare handel ook. Forex pare handel op grond van co-integrasie Forex pare handel op grond van co-integrasie is in wese 'n terugkeer tot gemiddelde strategie. eenvoudig gestel, wanneer twee of meer forex pare is gecoïntegreerd, beteken dit dat die prys verspreiding tussen die afsonderlike forex pare is geneig om konsekwent terugkeer na sy gemiddelde waarde met verloop van tyd. Dit is belangrik om dit co-integrasie verstaan nie korrelasie. Korrelasie is 'n kort termyn verhouding met betrekking tot mede-bewegings van pryse. Korrelasie beteken dat individuele pryse aan mekaar beweeg. Hoewel korrelasie is staatgemaak op deur 'n paar handelaars, op sigself sy 'n onbetroubare instrument. Aan die ander kant, co-integrasie is 'n langer termyn verhouding met mede-bewegings van pryse, waarin die pryse aan mekaar beweeg nog in sekere reekse of versprei, asof saam vasgemaak. Ive gevind cointe gratie 'n baie nuttige hulpmiddel in forex pare handel wees. Tydens my forex pare handel, wanneer die verspreiding verbreed om 'n drempelwaarde bereken deur my meganiese handel algoritmes, ek kort die verspreiding tussen die pare pryse. Met ander woorde, Im verbintenis die verspreiding sal terug na nul terugkeer weens hul cointe gratie. Basiese forex pare handel strategieë is baie eenvoudig, veral wanneer die gebruik van meganiese handel stelsels: Ek kies twee verskillende geldeenheid pare wat geneig is om soortgelyke beweeg. Ek koop die onder presterende geldeenheid paar en verkoop die-out presterende paar. Wanneer die verspreiding tussen die twee pare konvergeer, ek sluit my posisie vir 'n wins te maak. Forex pare handel op grond van co-integrasie is 'n redelik mark-neutrale strategie. As 'n voorbeeld, as 'n geldeenheid paar duik, dan is die handel sal waarskynlik lei tot 'n verlies op die lang kant en 'n verrekening wins aan die kort kant. So, tensy alle geldeenhede en onderliggende instrumente skielik waarde verloor, moet die netto handel naby nul in 'n ergste scenario. Op dieselfde wyse, pare beurs in baie markte is 'n self-befondsing handel strategie, aangesien die opbrengs van kort verkope soms gebruik kan word om die lang posisie oop te maak. Selfs sonder die voordeel,-co-integrasie aangevuur forex pare handel werk steeds baie goed. Verstaan cointe gratie vir forex pare handel co-integrasie is nuttig vir my in forex pare handel, want dit laat my program my meganiese handel stelsel wat gebaseer is op beide kort termyn afwykings van ewewigspryse asook langtermyn prys verwagtinge, dit wil sê regstellings en terugkeer om ewewig. Om te verstaan hoe-co-integrasie gedryf forex pare handel werk, dit is belangrik om eers cointe gratie definieer dan beskryf hoe dit funksioneer in meganiese handel stelsels. Soos Ive hierbo gesê het, co-integrasie verwys na die balans tussen stelle van tydreekse, soos pryse van afsonderlike forex pare wat deur hulself Arent in ewewig. Vermeld in wiskundige jargon, co-integrasie is 'n tegniek vir die meet van die verhouding tussen nie-stasionêre veranderlikes in 'n tydreeks. Indien enige twee of meer tydreekse elk 'n wortel waarde gelyk aan 1 nie, maar hul lineêre kombinasie stilstaan, dan word dit gesê dat dit gecoïntegreerd. As 'n eenvoudige voorbeeld, kyk na die pryse van 'n voorraad-mark indeks en sy verwante termynkontrak: Hoewel die pryse van elk van hierdie twee instrumente lukraak kan dwaal oor kort periodes van tyd, uiteindelik sal hulle terugkeer na ewewig, en hul afwykings sal wees stilstaande. Hier is nog 'n illustrasie, wat in terme van die klassieke ewekansige loop voorbeeld: Kom ons sê daar is twee afsonderlike dronkaards loop huiswaarts na 'n nag van brassery. Kom ons verder neem hierdie twee dronkaards nie weet mekaar, sodat Theres geen voorspelbare verhouding tussen hul individuele paaie. Daar is dus geen cointe gratie tussen hul bewegings. In teenstelling, oorweeg die idee dat 'n individu dronk huiswaarts word dwaal terwyl vergesel deur sy hond aan 'n leiband. In hierdie geval, daar is 'n definitiewe verband tussen die bane van hierdie twee swak wesens. Alhoewel elk van die twee is steeds op 'n individuele pad oor 'n kort tydperk van die tyd, en selfs al is een van die paar kan lukraak lei of lag die ander op enige gegewe tydstip, nog, hulle sal altyd naby aan mekaar gevind. Die afstand tussen hulle is redelik voorspelbaar, dus die paar Daar word gesê dat gecoïntegreerd. nou terug te keer na tegniese terme, as daar twee nie-stasionêre tydreekse, soos 'n hipotetiese stel munt pare AB en XY, wat stilstaande oor te skakel wanneer die verskil tussen hulle is bereken, hierdie pare is bekend as 'n geïntegreerde eerste-orde-reeks ook roep 'n B (1) reeks. Selfs al is nie een van hierdie reeks bly teen 'n konstante waarde, indien daar 'n lineêre kombinasie van AB en XY wat stilstaan (beskryf as ek (0)), dan AB en XY is gecoïntegreerd. Bogenoemde Eenvoudige voorbeeld bestaan uit slegs twee tydreekse van hipotetiese forex pare. Tog, die konsep van co-integrasie geld ook vir verskeie tydreekse, met behulp van 'n hoër integrasie bestellings dink in terme van 'n dwaal dronk vergesel deur 'n paar honde, elk op 'n ander lengte leiband. In die werklike wêreld ekonomie, sy maklik om voorbeelde te wys cointe gratie van pare te vind: Inkomste en uitgawes, of felheid van die straf wette en grootte van die gevangenis bevolking. In forex pare handel, my fokus is op kapitaliseer op die kwantitatiewe en voorspelbare verhouding tussen gecoïntegreerd pare geldeenhede. Byvoorbeeld, kan aanvaar dat Im kyk dié twee gecoïntegreerd hipotetiese geldeenheid pare, AB en XY, en die gecoïntegreerd verhouding tussen hulle is AB 8211 XY Z, waar Z gelyk aan 'n stilstaande reeks met 'n gemiddelde van nul, dit is Ek (0). Dit wil voorkom asof 'n eenvoudige handel strategie stel: Wanneer AB XY GT V, en V is my drumpel sneller prys, dan sal die forex pare handel stelsel AB verkoop en koop XY, aangesien die verwagting sou wees vir AB afneem in prys en XY te verhoog. Of, wanneer AB XY Dit - V, sou ek verwag om AB koop en verkoop XY. Vermy onwaar regressie in forex pare handel Tog, dit is nie so eenvoudig soos die voorbeeld hierbo sou raai. In die praktyk, 'n meganiese stelsel handel vir forex pare handel moet cointe gratie bereken in plaas van net te vertrou op die R-kwadraat-waarde tussen AB en XY. Dis omdat gewone regressieanalise val kort wanneer die hantering van nie-stasionêre veranderlikes. Dit veroorsaak dat die sogenaamde onwaar regressie, wat verhoudings tussen veranderlikes, selfs wanneer daar Arent enige stel. Veronderstel byvoorbeeld dat ek agteruitgang 2 aparte ewekansige loop tyd reeks teen mekaar. Toe ek toets om te sien of Theres 'n lineêre verwantskap, dikwels Ek sal hoog waardes vind vir-R kwadraat sowel as lae p-waardes. Tog, Theres geen verhouding tussen hierdie 2 ewekansige vlakke. Formules en toetsing vir co-integrasie in forex pare handel Die eenvoudigste toets vir co-integrasie is die Engle-Granger toets, wat werk soos volg: Maak seker dat AB t en XY t is albei I (1) Bereken die co-integrasie verhouding XY t AAB Tet deur die gebruik van die kleinste-kwadrate metode Maak seker dat die co-integrasie residue et is stilstaande deur die gebruik van 'n eenheid-wortel toets soos die Uitgebreide Dickey-Fuller (ADF) toets 'n gedetailleerde Granger vergelyking: Ek (0) beskryf die co-integrasie verhouding. XY t-1 AB t-1 beskryf die omvang van die onewewigtigheid weg van die lang termyn, terwyl ek is beide die spoed en rigting waarteen die geldeenheid pare tydreekse korrigeer homself uit die onewewigtigheid. By die gebruik van die metode Engle-Granger in forex pare handel, is die beta waardes van die regressie gebruik om die handel groottes vir die pare te bereken. By die gebruik van die metode Engle-Granger in forex pare handel, is die beta waardes van die regressie gebruik om die handel groottes vir die pare te bereken. Foutkorreksie vir co-integrasie in forex pare beurs: By die gebruik van co-integrasie vir forex pare handel, sy ook nuttig om rekenskap te gee hoe gecoïntegreerd veranderlikes aan te pas en terug te keer na die langtermyn ewewig. So, byvoorbeeld, hier is die twee monster forex pare tydreekse autoregressively getoon: Forex pare handel op grond van co-integrasie Wanneer ek my meganiese handel stelsel vir forex pare handel, die opstel en uitvoering is redelik eenvoudig. Eerstens, vind ek twee munt pare wat lyk asof hulle kan gecoïntegreerd, soos euro / dollar en Britse pond / dollar. Toe het ek bereken die beraamde versprei tussen die twee pare. Volgende, gaan ek vir stasionariteit behulp van 'n eenheid-wortel toets of 'n ander algemene metode. Ek maak seker dat my inkomende data voer gepas werk, en ek laat my meganiese handel algoritmes skep die handel seine. Die aanvaarding van Ive hardloop voldoende back-toetse om die parameters te bevestig, Im uiteindelik gereed om co-integrasie gebruik in my forex pare handel. Ive gevind dat 'n Meta Trader aanwyser wat 'n uitstekende beginpunt om 'n co-integrasie forex pare handel stelsel te bou bied. Dit lyk soos 'n Bollinger Band aanwyser, nog in werklikheid die ossillator toon die prysverskil tussen die twee verskillende munt pare. Wanneer hierdie ossillator beweeg in die rigting van óf die hoë of lae uiterste, dit dui daarop dat die pare is ontkoppeling, wat die ambagte seine. Tog, om seker te wees van sukses Ek vertrou op my goed geboude meganiese handel stelsel om die seine met die Augmented Dickey-Fuller-toets filtreer voordat uitvoering van die toepaslike bedrywe. Natuurlik, enige iemand wat wil cointe gratie gebruik vir sy of haar forex pare handel, nog nie die nodige algo ontwikkeling vaardighede, kan staatmaak op 'n ervare programmeerder om 'n wen-deskundige adviseur te skep. Deur die magie van algoritmiese handel, Ek programmeer my meganiese handel stelsel om die prys versprei gebaseer op data-ontleding te definieer. My algoritme monitor vir prys afwykings, dan koop outomaties en verkoop geldeenheid pare om oes mark ondoeltreffendheid. Risiko's om bewus te wees van wanneer die gebruik van co-integrasie met forex pare handel Forex pare handel is nie heeltemal sonder risiko's. Bowenal, ek hou in gedagte dat forex pare handel met behulp van co-integrasie is 'n gemiddelde-terugkeer strategie, wat gebaseer is op die veronderstelling dat die gemiddelde waardes dieselfde in die toekoms sal wees as hulle in die verlede was. Hoewel die Augmented Dickey-Fuller-toets voorheen genoem is nuttig in die validering van die gecoïntegreerd verhoudings vir forex pare handel, nie die geval beteken dit dat die versprei sal voortgaan om gecoïntegreerd in die toekoms. Ek vertrou op 'n sterk risikobestuur reëls, wat beteken dat my meganiese handel stelsel uitgange van nuttelose ambagte as of wanneer die berekende terugkeer-na-gemiddelde is ongeldig. Wanneer die gemiddelde waardes te verander, sy genoem drif. Ek probeer om wegdrywing so gou as moontlik op te spoor. Met ander woorde, as die pryse van voorheen-gecoïntegreerd forex pare begin om te beweeg in 'n tendens in plaas van terug te keer na die voorheen bereken gemiddelde, is dit tyd vir die algoritmes van my meganiese handel stelsel om die waardes te herbereken. Wanneer ek my meganiese handel stelsel vir forex pare handel, Ek gebruik die outoregressiewe formule vroeër in hierdie artikel genoem word ten einde 'n bewegende gemiddelde om die verspreiding voorspel bereken. Toe het ek die handel in my bereken fout grense verlaat. Co-integrasie is 'n waardevolle hulpmiddel vir my forex pare handel gebruik van co-integrasie in forex pare handel is 'n mark-neutrale meganiese handel strategie wat my handel kan in enige markomgewing. Dit is 'n slim strategie dis gebaseer op terugkeer na bedoel, maar dit help my vermy die slaggate van 'n paar van die ander terugkeer-na-gemiddelde forex strategieë. As gevolg van sy potensiaal gebruik in winsgewende meganiese handel stelsels, het co-integrasie vir forex pare handel belang van beide professionele handelaars asook akademiese navorsers gelok. Daar is baie van die onlangs-gepubliseerde artikels, soos hierdie-Quant gefokus blog artikel, of die wetenskaplike bespreking van die onderwerp, asook baie van die gesprek tussen handelaars. Co-integrasie is 'n waardevolle hulpmiddel in my forex pare handel, en ek raai dat jy kyk na dit vir jouself. Ja, dieselfde proses toegepas kan word om aandele asook om afgeleides. Aangesien daar so 'n groot heelal van aandele in vergelyking met forex pare, moet daar 'n groter aantal potensiële geleenthede vir handel wees. Met die verwerking van syfers krag van today8217s handel stelsels, kan baie stelle verhoudings vinnig ondersoek word, in real time. Co-integrasie kan ook gebruik word deur opsies handelaars dit kan verwag word om resultate soos die gewilde Coca-Cola-Pepsi versprei waarin die prys verhoudings tussen sekere lêers / opsies kan handelaars betrokke te raak in redelik lae-risiko speel met 'n redelike goeie kans om te wen te produseer. Hi Eddie, Het jy intra dag of oor weke gebruik van hierdie strategie ook handel, wat programmeertaal sal jy aanbeveel. R neem tyd om berekeninge uit te voer en as dit is intra dag handel, latency kom in die spel. Dankie, Harish Die programmeertaal doesn8217t saak vir die einde van die dag handel. Enige groot taal soos Perl, Python, C / C en C is fyn. R kan baie vinnig wees, maar dit vertraag as it8217s gedwing om dinamiese toewys memory. FXGears Cointegration - / pare-Trading Disclaimer - Forex, Futures, voorraad, en opsies handel is nie geskik vir almal. Daar is 'n aansienlike risiko van verlies wat verband hou met handel hierdie markte. Verliese kan en sal plaasvind. Geen stelsel of metode het ooit is ontwikkel wat winste kan waarborg of verseker vryheid van verliese. Geen voorstelling of implikasie gemaak dat die gebruik van die inligting op hierdie webwerf inligting sal winste te genereer of te verseker vryheid van verliese. Kopiereg kopie 2011-2014, wei WCM FXGears ongemagtigde gebruik, kopieer, herverdeling, herdruk en / of duplisering van FXGears inhoud, is streng verbode sonder vooraf skriftelike toestemming. Forum sagteware deur SMF kopieer 2014, Simple Machines Tema gebaseer op verkope kopieer smftricksPairs Trading: terugkeer na die gemiddelde Wat is pare handel Neem enige hoogs gekorreleer paar, byvoorbeeld AUDUSD / NZDUSD, wanneer hulle los te koppel, kort die hoër een, koop die onderste , in afwagting dat hulle sal terugkeer na die gemiddelde, op watter tyd posisies gesluit. Feitlik alle gesprekke / forums wat FX pare handel begin en eindig in verwarring te bespreek. Handelaars lyk die idee van pare handel FX maar Ive nie 'n strategie goed gekonseptualiseer, laat staan goed verhandel gesien. Hierdie draad sal poog om hierdie tendens om te keer. Pare Trading Strategie: Ive kom oor 'n interessante MT4 aanwyser wat mooi konseptualiseer FX pare handel, gee my 'n goeie beginpunt. Die foto aangeheg toon 'n Bollinger groep soek aanwyser egter die verskil hier is dat die ossillator verteenwoordig die verskil prys tussen 2 pare. Wanneer die ossillator beweeg óf uiterste die 2 pare aandui dat 'n ontkoppeling koop die laer paar / kort die hoër paar, TP by terugkeer na die gemiddelde. Maar net soos Bollinger groep handel, prys kontak met die standaardafwyking orkes nie altyd verteenwoordig 'n koop of verkoop. Hierdie seine moet intelligent gefiltreer. Let wel: As gevolg van die aanwyser Ek verwys na 'n kommersiële een, en ek nie wil hierdie draad verskuif na die kommersiële afdeling, ek sal nie melding name of 'n skakel hier. My hoop is dat óf daar is reeds 'n goeie gratis weergawe van hierdie aanwyser rondsweef of iemand tegnologie vaardig kan 'n mens sweep vir ons. Die doel van hierdie draad: 1 thrash uit die voor - en nadele van pare handel 2 as ons daardeur kan kry, bou 'n strategie Aangeheg Image (Klik om te vergroot) geword Oktober 2012 Status: Lid 1907 Posts Online Nou Alhoewel ek dat AUDUSD sal saamstem en NZDUSD gekorreleer, ek dink dat 'n strategie op terug te keer na 'n gemiddelde baseer is riskant. As die 2 pare is geneig om terug te keer na 'n gemiddelde waarde, dan sal jy die AUDNZD grafiek ossilleer rondom 'n spil sien en dit is nie die geval nie. Natuurlik, kyk na die grafiek, jy sal waarskynlik in staat wees om plekke te identifiseer waar dit gebeur, maar in reële tyd, nie so maklik nie. Moet asseblief nie pm my met Kodering Navrae geword Augustus 2011 Status: Lid 1106 Posts Jy kan nie net koop Aussie en verkoop Kiwi. Deur dit te doen wat jy eindig met 'n lang posisie op AUD / NZD. Jy moet die posisies grootte na gelang van die huidige cointe gratie faktor van die twee pare te balanseer. Die filter wat jy nodig het is 'n eenheid wortel toets soos die Uitgebreide DickeyFuller toets Wees bewus daarvan dat dié toetse - moet 'n baie van die monsters 'n geldige lees (lag) gee - uit te voer sleg op die mark data (effens geïntegreer tydreekse) Geen gierigheid. Geen vrees. Net wiskunde. Aangesluit Julie 2009 Status: Handel. Resensie. Verbeter 972 Posts 7bit het 'n EA wat byna alles doen vir jou. Die filter wat jy nodig het is 'n eenheid wortel toets soos theAugmented DickeyFuller toets Wees bewus daarvan dat dié toetse - moet 'n baie van die monsters 'n geldige lees (lag) gee - uit te voer sleg op die mark data (effens geïntegreer tydreekse) wasnt 7bits EA vir mede - integrasie, nie korrelasie, en dit is wat petere praat Im bewus van twee hoof denkskole aangaande pare handel. Beide betrek gemiddelde terugkeer. Albei het plusse en minusse. 1) Empiriese of model-vry (korrelasie) Die empiriese skool bereken 'n verspreiding op twee (of meer) hoogs gekorreleer pare en ambagte afwykings in daardie verspreiding terug na die gemiddelde of 'n ander punt. Die berekening kan wees iets soos: Smeer 'n coef1 - B coef2 Waar A en B is twee gekorreleer pare en coef1 en coef2 verteenwoordig gewigte / koëffisiënte / betas / konstantes wat help om te normaliseer / maak die verspreiding meer stilstaande vir makliker gemiddelde terugkeer. Ek weet 3 metodes vir die berekening van koëffisiënte: a) wisselvalligheid, soos ATR1 / ATR2 (waar 1 en 2 gekorreleer munt pare) b) betas soos betaA cov (A, B) / var (B) 'n beta vir simbool kry A in terme van simbole B c) co-integrasie by die beta / eievektore te bereken om te gebruik as gewigte. Pro: handel model-vrye pare is besonder maklik om te verstaan en redelik maklik om te handel. Sodra jy op 'n paar gewigte stel jy net reëls van toepassing op 'n verspreiding van gemiddelde terugkeer. Veronderstelling paar A en B bly gekorreleer, sal jy uiteindelik kry beteken terugkeer. Dit is opmerklik dat korrelasies gebaseer op mark data is berug onbetroubaar. Con: As 'n skok kom waar A / B ontkoppel, sal die verspreiding tendens en 'n gemiddelde terugkeer strategie sal lei tot verliese. 2) model wat gebaseer is (co-integrasie) Die model wat gebaseer is co-integrasie metode gebruik tipies óf die Engle-Granger twee stap metode of die Johansen metode wat toets vir 'n lang termyn mede-beweging onder pare. Co-beweging is anders as korrelasie in die pare hoef nie die hele tyd saam beweeg (soos in korrelasie), moet hulle eenvoudig terug te keer (eerder as drif) en bly binne 'n sekere afstand van mekaar. Daar is ander toetse soos die Phillips-Ouliaris toets wat poog om rekenskap te gee struktuur-breuke in die data. In die geval van die Engle-Granger twee stap metode, die beta van die regressie verskaf die handel groottes vir die pare. Met Johansen, die eievektore word gebruik om die grootte van die verspreiding handel. Con: struktuur-breuke (soos in die empiriese skool) kan nie maklik geïdentifiseer voordat dit gebeur en as gevolg tendense kan voorkom in die werklike handel dat dit nie voorkom in die toets. Daarbenewens regressie is 'n optimalisering metode en as gevolg daarvan is daar dalk 'n natuurlike neiging wees vir die verspreiding berekening te overfit. Pro: Bykomende statistiese toetse soos die ADF (aangevul Dickey voller) kan gebruik word om te bevestig of te verkry 'n mate van vertroue met betrekking tot die vraag of 'n cointegrating verhouding eintlik in die eerste plek bestaan. Maar, dit is opmerklik dat soos alle statistiese toetse, verby die ADF nie die geval waarborg dat die verspreiding sal gecoïntegreerd bly op nuwe onsigbare data. Opsomming Miskien is die eerste vraag moet eintlik wees: moet ek gebruik 'n gemiddelde terugkeer metode in finansiële markte Markte het vetstert verdelings en dus begin 'n gemiddelde terugkeer strategie af op 'n nadeel teen markstruktuur. Dit beteken basies dat pare, en versprei bereken vanaf die pare 'n natuurlike neiging om nie stilstaande bly sal hê en dus versprei mag nie beteken terugkeer oor die lang termyn. Markte het vetstert verdelings en dus begin 'n gemiddelde terugkeer strategie af op 'n nadeel teen markstruktuur. Dit beteken basies dat pare, en versprei bereken vanaf die pare 'n natuurlike neiging om nie stilstaande bly sal hê en dus versprei mag nie beteken terugkeer oor die lang termyn. Ek het begin skryf 'n groot post maar dit is voor die hand liggend, nie dat wat verband hou met pare handel en 'n vermorsing van ruimte so verwyder dit. Operational punte is meer relevant as jou vraag. Markte het nie vet sterte, maar ook 'n neiging om terug te keer na die gemiddelde (sommige meer as ander) en doen dit die meeste van die tyd. Wanneer vet sterte gebeur is voorspelbaar n groot deel van die tyd (groot nuus aankondiging, mark open / toemaak ens). Jy verkeerd ingelig te dink gemiddelde terugkeer strategieë het 'n nadeel. Edit: nie betwis jou korrelasie en co-integrasie dinge, goeie inligting geword Augustus 2009 Status:. Lid 303 Posts Iets wat jy dalk wil om te kyk na wat 'n groot deel van die kleinhandel skare af kant te kry as ek sê dit is gemiddeld in 'n klomp mense wat versprei en paar handel aandele verhandel, eerder as sê betree in hul volle posisie 'n enkele punt, kan die helfte betree op 'n punt, en dan die ander helfte op 'n ander punt (as dit daar kry), of doen dit in derdes ens Jy moet wees buigsaam, afhangende van die wisselvalligheid van die paar en marktoestande. Persoonlik sou ek kyk na n paar handel aandele of versprei ander instrumente eerder as twee handel forex as jy effektief net blatante handel 'n kruis paar. Of miskien verspreiding van 'n geldeenheid met 'n ander instrument eerder as 'n ander geldeenheid. As ek terug kan gaan na die begin van my handel reis of is beveel om iemand hoe om te begin in die handel, ek dink pare handel / verspreiding is 'n goeie manier om te gaan. Aangesluit Januarie 2007 Status: ontwikkeling. 885 Pos Miskien is die eerste vraag moet eintlik wees: moet ek gebruik 'n gemiddelde terugkeer metode in finansiële markte Markte het vetstert verdelings en dus begin 'n gemiddelde terugkeer strategie af op 'n nadeel teen markstruktuur. Dit beteken basies dat pare, en versprei bereken vanaf die pare 'n natuurlike neiging om nie stilstaande bly sal hê en dus versprei mag nie beteken terugkeer oor die lang termyn. Vir diegene wat belangstel in die begrip van 'n bietjie meer oor die aard van die gemiddelde terugkeer nadeel ek noem is: Stockpair,. ,,,. ,,,. ,. ,,,,. Stockpair:,. ,. 1. . ,,,. 2. . ,. , Stockpair,. ,. . ,. ,. ,. ,,,. Stockpair. NXF Dienste O, 5,,, 10117,. :. . ,,. . Kopiereg kopieer 2010-2016 Stockpair cointe gratie in forex pare handel is 'n waardevolle hulpmiddel. Vir my, co-integrasie is die grondslag vir 'n uitstekende mark-neutrale meganiese handel strategie wat toelaat dat my om voordeel te trek in 'n ekonomiese omgewing. Of 'n mark is in 'n uptrend, verslechtering neiging of bloot beweeg sywaarts, forex pare handel laat my toe om winste te oes die hele jaar deur. 'N forex pare handel strategie wat co-integrasie gebruik word geklassifiseer as 'n vorm van konvergensie handel op grond van statistiese arbitrage en terugkeer na beteken. Hierdie tipe strategie is vir die eerste gewild gemaak deur 'n kwantitatiewe handel span by Morgan Stanley in die 1980's met behulp van voorraad pare, hoewel ek en ander handelaars het gevind dat dit werk ook baie goed vir forex pare handel ook. Forex pare handel op grond van co-integrasie Forex pare handel op grond van co-integrasie is in wese 'n terugkeer tot gemiddelde strategie. eenvoudig gestel, wanneer twee of meer forex pare is gecoïntegreerd, beteken dit dat die prys verspreiding tussen die afsonderlike forex pare is geneig om konsekwent terugkeer na sy gemiddelde waarde met verloop van tyd. It8217s belangrik om te verstaan dat co-integrasie is nie korrelasie. Korrelasie is 'n kort termyn verhouding met betrekking tot mede-bewegings van pryse. Korrelasie beteken dat individuele pryse aan mekaar beweeg. Hoewel korrelasie op deur 'n paar handelaars is staatgemaak op sigself it8217s n onbetroubare instrument. Aan die ander kant, co-integrasie is 'n langer termyn verhouding met mede-bewegings van pryse, waarin die pryse aan mekaar beweeg nog in sekere reekse of versprei, asof saam vasgemaak. I8217ve gevind cointe gratie 'n baie nuttige hulpmiddel in forex pare handel wees. Tydens my forex pare handel, wanneer die verspreiding verbreed om 'n drempelwaarde bereken deur my meganiese handel algoritmes, ek kort die verspreiding tussen die pairs8217 pryse. Met ander woorde, I8217m verbintenis die verspreiding sal terug na nul terugkeer weens hul cointe gratie. Basiese forex pare handel strategieë is baie eenvoudig, veral wanneer die gebruik van meganiese handel stelsels: Ek kies twee verskillende geldeenheid pare wat geneig is om soortgelyke beweeg. Ek koop die onder presterende geldeenheid paar en verkoop die-out presterende paar. Wanneer die verspreiding tussen die twee pare konvergeer, ek sluit my posisie vir 'n wins te maak. Forex pare handel op grond van co-integrasie is 'n redelik mark-neutrale strategie. As 'n voorbeeld, as 'n geldeenheid paar duik, dan is die handel sal waarskynlik lei tot 'n verlies op die lang kant en 'n verrekening wins aan die kort kant. So, tensy alle geldeenhede en onderliggende instrumente skielik waarde verloor, moet die netto handel naby nul in 'n ergste scenario. Op dieselfde wyse, pare beurs in baie markte is 'n self-befondsing handel strategie, aangesien die opbrengs van kort verkope soms gebruik kan word om die lang posisie oop te maak. Selfs sonder die voordeel,-co-integrasie aangevuur forex pare handel werk steeds baie goed. Verstaan cointe gratie vir forex pare handel co-integrasie is nuttig vir my in forex pare handel, want dit laat my program my meganiese handel stelsel wat gebaseer is op beide kort termyn afwykings van ewewigspryse asook langtermyn prys verwagtinge, dit wil sê regstellings en terugkeer om ewewig. Om te verstaan hoe-co-integrasie gedryf forex pare handel werk, it8217s belangrik om eers cointe gratie definieer dan beskryf hoe dit funksioneer in meganiese handel stelsels. Soos I8217ve hierbo gesê het, co-integrasie verwys na die balans tussen stelle van tydreekse, soos pryse van afsonderlike forex pare wat deur hulself aren8217t in ewewig. Vermeld in wiskundige jargon, co-integrasie is 'n tegniek vir die meet van die verhouding tussen nie-stasionêre veranderlikes in 'n tydreeks. Indien enige twee of meer tydreekse elk 'n wortel waarde gelyk aan 1 nie, maar hul lineêre kombinasie stilstaan, dan word dit gesê dat dit gecoïntegreerd. As 'n eenvoudige voorbeeld, kyk na die pryse van 'n voorraad-mark indeks en sy verwante termynkontrak: Hoewel die pryse van elk van hierdie twee instrumente lukraak kan dwaal oor kort periodes van tyd, uiteindelik sal hulle terugkeer na ewewig, en hul afwykings sal wees stilstaande. Here8217s nog 'n illustrasie, wat in terme van die klassieke ewekansige loop voorbeeld: Let8217s sê daar is twee afsonderlike dronkaards loop huiswaarts na 'n nag van brassery. Let8217s verder neem hierdie twee dronkaards don8217t ken mekaar, sodat there8217s geen voorspelbare verhouding tussen hul individuele paaie. Daar is dus geen cointe gratie tussen hul bewegings. In teenstelling, oorweeg die idee dat 'n individu dronk huiswaarts word dwaal terwyl vergesel deur sy hond aan 'n leiband. In hierdie geval, daar is 'n definitiewe verband tussen die bane van hierdie twee swak wesens. Alhoewel elk van die twee is steeds op 'n individuele pad oor 'n kort tydperk van die tyd, en selfs al is een van die paar kan lukraak lei of lag die ander op enige gegewe tydstip, nog, hulle sal altyd naby aan mekaar gevind. Die afstand tussen hulle is redelik voorspelbaar, dus die paar Daar word gesê dat gecoïntegreerd. nou terug te keer na tegniese terme, as daar twee nie-stasionêre tydreekse, soos 'n hipotetiese stel munt pare AB en XY, wat stilstaande oor te skakel wanneer die verskil tussen hulle is bereken, hierdie pare is bekend as 'n geïntegreerde eerste-orde-reeks ook roep 'n B (1) reeks. Selfs al is nie een van hierdie reeks bly teen 'n konstante waarde, indien daar 'n lineêre kombinasie van AB en XY wat stilstaan (beskryf as ek (0)), dan AB en XY is gecoïntegreerd. Bogenoemde Eenvoudige voorbeeld bestaan uit slegs twee tydreekse van hipotetiese forex pare. Tog, die konsep van co-integrasie geld ook vir verskeie tydreekse, met behulp van 'n hoër integrasie bestellings dink in terme van 'n dwaal dronk vergesel deur 'n paar honde, elk op 'n ander lengte leiband. In die werklike wêreld ekonomie, it8217s maklik om voorbeelde te wys cointe gratie van pare te vind: Inkomste en uitgawes, of felheid van die straf wette en grootte van die gevangenis bevolking. In forex pare handel, my fokus is op kapitaliseer op die kwantitatiewe en voorspelbare verhouding tussen gecoïntegreerd pare geldeenhede. Byvoorbeeld, let8217s aanvaar dat I8217m kyk dié twee gecoïntegreerd hipotetiese geldeenheid pare, AB en XY, en die gecoïntegreerd verhouding tussen hulle is AB XY Z, waar Z gelyk aan 'n stilstaande reeks met 'n gemiddelde van nul, dit is Ek (0). Dit wil voorkom asof 'n eenvoudige handel strategie stel: Wanneer AB XY GT V, en V is my drumpel sneller prys, dan sal die forex pare handel stelsel AB verkoop en koop XY, aangesien die verwagting sou wees vir AB afneem in prys en XY te verhoog. Of, wanneer AB XY Dit - V, sou ek verwag om AB koop en verkoop XY. Vermy onwaar regressie in forex pare handel Tog, it8217s nie so eenvoudig soos die voorbeeld hierbo sou raai. In die praktyk, 'n meganiese stelsel handel vir forex pare handel moet cointe gratie bereken in plaas van net te vertrou op die R-kwadraat-waarde tussen AB en XY. That8217s omdat gewone regressieanalise val kort wanneer die hantering van nie-stasionêre veranderlikes. Dit veroorsaak dat die sogenaamde onwaar regressie, wat verhoudings tussen veranderlikes, selfs wanneer daar aren8217t enige stel. Veronderstel byvoorbeeld dat ek agteruitgang 2 aparte ewekansige loop tyd reeks teen mekaar. Toe ek toets om te sien of there8217s n lineêre verwantskap, dikwels Ek sal hoog waardes vir-R kwadraat sowel as lae p-waardes te vind. Tog, there8217s geen verhouding tussen hierdie 2 ewekansige vlakke. Formules en toetsing vir co-integrasie in forex pare handel Die eenvoudigste toets vir co-integrasie is die Engle-Granger toets, wat werk soos volg: Maak seker dat ABT en XYt is albei I (1) Bereken die co-integrasie verhouding XYt aABt et deur gebruik te maak van die kleinste-kwadrate metode Maak seker dat die co-integrasie residue et is stilstaande deur die gebruik van 'n eenheid-wortel toets soos die Uitgebreide Dickey-Fuller (ADF) toets 'n gedetailleerde Granger vergelyking: ABT 1 (XYt-1 ABT-1) ut en XYt 2 (XYt-1 ABT -1) vt Wanneer XYt-1 ABT-1 I (0) beskryf die co-integrasie verhouding. XYt-1 ABT-1 beskryf die omvang van die onewewigtigheid weg van die lang termyn, terwyl ek is beide die spoed en rigting waarteen die geldeenheid pair8217s tydreekse korrigeer homself uit die onewewigtigheid. By die gebruik van die metode Engle-Granger in forex pare handel, is die beta waardes van die regressie gebruik om die handel groottes vir die pare te bereken. By die gebruik van die metode Engle-Granger in forex pare handel, is die beta waardes van die regressie gebruik om die handel groottes vir die pare te bereken. Foutkorreksie vir co-integrasie in forex pare beurs: By die gebruik van co-integrasie vir forex pare handel, it8217s ook nuttig om rekenskap te gee hoe gecoïntegreerd veranderlikes aan te pas en terug te keer na die langtermyn ewewig. So, byvoorbeeld, hier is die twee monster forex pairs8217 tydreekse autoregressively getoon: ABT aABt-1 bXYt-1 ut en XYt cABt-1 dXYt-1 vt Forex pare handel op grond van co-integrasie Wanneer ek my meganiese handel stelsel vir forex pare handel, die opstel en uitvoering is redelik eenvoudig. Eerstens, vind ek twee munt pare wat lyk asof hulle kan gecoïntegreerd, soos euro / dollar en Britse pond / dollar. Toe het ek bereken die beraamde versprei tussen die twee pare. Volgende, gaan ek vir stasionariteit behulp van 'n eenheid-wortel toets of 'n ander algemene metode. Ek maak seker dat my inkomende data voer gepas werk, en ek laat my meganiese handel algoritmes skep die handel seine. Die aanvaarding van I8217ve hardloop voldoende back-toetse om die parameters te bevestig, I8217m uiteindelik gereed om co-integrasie gebruik in my forex pare handel. I8217ve het 'n Meta Trader aanwyser wat 'n uitstekende beginpunt om 'n co-integrasie forex pare handel stelsel te bou bied. Dit lyk soos 'n Bollinger Band aanwyser, nog in werklikheid die ossillator toon die prysverskil tussen die twee verskillende munt pare. Wanneer hierdie ossillator beweeg in die rigting van óf die hoë of lae uiterste, dit dui daarop dat die pare is ontkoppeling, wat die ambagte seine. Tog, om seker te wees van sukses Ek vertrou op my goed geboude meganiese handel stelsel om die seine met die Augmented Dickey-Fuller-toets filtreer voordat uitvoering van die toepaslike bedrywe. Natuurlik, enige iemand wat wil cointe gratie gebruik vir sy of haar forex pare handel, nog nie die nodige algo ontwikkeling vaardighede, kan staatmaak op 'n ervare programmeerder om 'n wen-deskundige adviseur te skep. Deur die magie van algoritmiese handel, Ek programmeer my meganiese handel stelsel om die prys versprei gebaseer op data-ontleding te definieer. My algoritme monitor vir prys afwykings, dan koop outomaties en verkoop geldeenheid pare om oes mark ondoeltreffendheid. Risiko's om bewus te wees van wanneer die gebruik van co-integrasie met forex pare handel Forex pare handel is nie heeltemal sonder risiko's. Bowenal, ek hou in gedagte dat forex pare handel met behulp van co-integrasie is 'n gemiddelde-terugkeer strategie, wat gebaseer is op die veronderstelling dat die gemiddelde waardes dieselfde in die toekoms sal wees as hulle in die verlede was. Hoewel die Augmented Dickey-Fuller-toets voorheen genoem is nuttig in die validering van die gecoïntegreerd verhoudings vir forex pare handel, doesn8217t dit beteken dat die versprei sal voortgaan om gecoïntegreerd in die toekoms. Ek vertrou op 'n sterk risikobestuur reëls, wat beteken dat my meganiese handel stelsel uitgange van nuttelose ambagte as of wanneer die berekende terugkeer-na-gemiddelde is ongeldig. Wanneer die gemiddelde waardes te verander, it8217s genoem drif. Ek probeer om wegdrywing so gou as moontlik op te spoor. Met ander woorde, as die pryse van voorheen-gecoïntegreerd forex pare begin om te beweeg in 'n tendens in plaas van terug te keer na die voorheen bereken gemiddelde, it8217s tyd vir die algoritmes van my meganiese handel stelsel om die waardes te herbereken. Wanneer ek my meganiese handel stelsel vir forex pare handel, Ek gebruik die outoregressiewe formule vroeër in hierdie artikel genoem word ten einde 'n bewegende gemiddelde om die verspreiding voorspel bereken. Toe het ek die handel in my bereken fout grense verlaat. Co-integrasie is 'n waardevolle hulpmiddel vir my forex pare handel gebruik van co-integrasie in forex pare handel is 'n mark-neutrale meganiese handel strategie wat my handel kan in enige markomgewing. It8217s 'n slim strategie that8217s gebaseer op terugkeer na bedoel, maar dit help my vermy die slaggate van 'n paar van die ander terugkeer-na-gemiddelde forex strategieë. As gevolg van sy potensiaal gebruik in winsgewende meganiese handel stelsels, het co-integrasie vir forex pare handel belang van beide professionele handelaars asook akademiese navorsers gelok. Daar is baie van die onlangs-gepubliseerde artikels, soos hierdie-Quant gefokus blog artikel, of die wetenskaplike bespreking van die onderwerp, asook baie van die gesprek tussen handelaars. Co-integrasie is 'n waardevolle hulpmiddel in my forex pare handel, en ek raai dat jy kyk na dit vir jouself.
No comments:
Post a Comment